格兰投研日报
2026-02-26早评
午评
今日市场总结 2026-02-26
市场情绪与主线:
今日外部环境整体友好（比特币走高，人民币升值），A股早盘反弹摸高回落，成交量放大至2.5万亿，场外资金回流，风险偏好回暖。中小盘与科技方向修复较为顺畅，港股则因IPO抽水持续阴跌。全天主线围绕“科技+周期”双线展开，盘面上光通信、PCB表现强势，锂矿受区域黑天鹅消息扰动。
板块表现:
1. 锂矿与新能源板块: 津巴布韦突发暂停锂精矿出口的消息导致相关标的受挫。影响属短期利空，长期利好深度绑定的加工企业。老师认为无需恐慌减仓，反而跌至前低是二次上车借机补仓的机会。
2. 科技板块（PCB与光通信）: 市场缩量阶段局部走强。沪电股份新高体现了PCB赛道的强势，光通信领域的天孚通信与亨通光电逆市拉升。
3. 港股与恒生科技: 港股整体阴跌，老师认为根本原因是IPO抽水，持仓体验较差的情况下建议精简，卖出宽基ETF仅保留核心资产（如阿里、宁德、比亚迪和中芯国际）。
4. 化工资源与建材: 维生素与蛋氨酸涨价催化，新和成及安迪苏值得关注。地产侧受上海政策预期带动，但老师建议选建材优于地产本身。
操作策略:
- 核心策略: 科技+周期两条腿走路，轻仓均衡配置，涨多兑现、跌下低吸。
- 个股/ETF调仓: 承受不了恒生科技波动的，卖出全部港股ETF，换仓聚焦到阿里巴巴、宁德时代、比亚迪和中芯国际只吃阿尔法。
- 止损与止盈: 做波段要坚决果断不再“傻站”。新高后高开低走的个股（如沪电股份）要及时落袋为安。
- 新手箴言: 无波段交易能力的新手清仓所有个股，无脑定投全天候以防深套。
重点讨论
沪电股份
已经新高了，符合早前判断。如果新高后每天开板高开下杀，要及时落袋一部分别傻站。
宁德时代
受津巴布韦禁止锂矿出口影响调整，但这主要是短期情绪扰动，不必减仓，回到前低附近反而是二次上车的极好机会。中长线不惧波动可继续持有。
盐湖股份
本土盐湖提锂标的，高手可以用来做对冲。但需注意锂矿价格回落时其也会跌，非高手直接补仓宁德就行。
盛新锂能
津巴布韦当地有锂盐厂等加工项目的不仅不受限还能获益，类似跌深了可以接回。
聚和材料
主力正在吸筹中。风偏高的别错过，如果做加仓，止损位设在昨日前低。
天孚通信 / 亨通光电
光通信方向，市场缩量下跌中少数走强的个别重点。
新和成 / 安迪苏
蛋氨酸涨价收益标的，建材/化工周期品种里值得看的方向。
中原内配 (002448)
小盘票，供货潍柴动力，可以看作是“三倍做多潍柴动力”，喜欢搞短线的可以自己小仓位玩玩。
联赢激光
下午重点关注过前高的机会。
涛涛车业
逆风主要在于人民币升值，若收盘跌破周线前低支撑需要止损降仓。
学习资料全集 (含个股)
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